MYTILINEOS: Τιμή στόχος τα 45 ευρώ από την Morgan Stanley

Στα 45 ευρώ ανεβάζει (ανοδικό περιθώριο 26%) την τιμή στόχο για την MYTILINEOS η Morgan Stanley στην έκθεσή της διατηρώντας την σύσταση «αγορά» (Buy).

Η αμερικάνικη επενδυτική τράπεζα εκτιμά στο θετικό σενάριο ότι η τιμή για την μετοχή της MYTILINEOS θα μπορούσε να φτάσει τα €60.

Για την Morgan Stanley η MYTILINEOS αποτελεί μια μοναδική επενδυτική επιλογή στον τομέα της, καθώς προσφέρει στον επενδυτή ένα συνδυασμό πλεονεκτημάτων που δύσκολα απαντάται είτε σε αμιγώς Ενεργειακές είτε σε αμιγώς Μεταλλευτικές εταιρείες.

Αυτή η στρατηγικής σημασίας συνέργεια μεταξύ Ενέργειας και Μετάλλων είναι αυτό που επιτρέπει στην MYTILINEOS όχι μόνο να επιβιώνει σε αυτό το ασταθές περιβάλλον, αλλά να κατοχυρώνει σταθερά νέα, συνεχώς υψηλότερα επίπεδα κερδοφορίας.

Κέρδη πάνω από 1 δισ. ευρώ

Αυτό έρχεται να επιβεβαιώσει και ο αναλυτής της MS, καθώς είναι ο πρώτος που ανεβάζει την πρόβλεψή του για την κερδοφορία του 2023 σε >€1δισ. Συγκεκριμένα, για το 2023 ο αναλυτής της MS αυξάνει την πρόβλεψή του για το EBITDA στα €1,033 εκατ. (από €968 προηγουμένως), το οποίο εκτιμά ότι θα κινηθεί πέριξ των €1,150 εκατ. το 2024 και 2025.

Η υψηλή κερδοφορία της MYTILINEOS από τις άλλες δραστηριότητές της επανεπενδύεται με επιτυχία στην ανάπτυξη ενός κρίσιμου πλέον χαρτοφυλακίου ΑΠΕ, εκτός και εντός Ελλάδος. Η Morgan Stanley αποτιμά την αξία αυτού του χαρτοφυλακίου (MRenewables) στα >€2.2 δισ., καθώς αντιλαμβάνεται ότι η MYTILINEOS υπερτερεί σημαντικά έναντι του ανταγωνισμού, βάσει ενός καλά διαφοροποιημένου μοντέλου (και σε επίπεδο γεωγραφίας αλλά και στάδιο ανάπτυξης έργων) που έχει επιλέξει για την ανάπτυξη των ΑΠΕ της.

Δεν είναι άλλωστε τυχαίο που σε πρόσφατη παρουσίαση επενδυτών για εταιρείες Μετάλλων, η MS αναδεικνύει τη MYTILINEOS πλέον μεταξύ των top εταιρειών (σε Precious and Industrial Metals) με το μεγαλύτερο upside potential (26.5%), πίσω μόνο από τη Norsk Hydro.